Группа сливки: кто получит льготы по соглашению с Кипром о налогах
Ряд российских компаний сможет воспользоваться налоговой льготой при переводе дивидендов своим акционерам на Кипр. Это следует из нового соглашения об избежании двойного налогообложения (СИДН) с республикой (есть у «Известий»). В частности, на ставку не более 5% теоретически смогут претендовать QIWI, «Глобал портс», «Глобал транс», «Русагро», Тинькофф и HeadHunter — в зависимости от интерпретации Минфином и налоговой отдельных пунктов документа. Исключения предусмотрены для организаций, которые вышли на ту или иную биржу через кипрскую юрисдикцию, все остальные должны платить 15%. Если РФ заключит и с другими популярными налоговыми гаванями соглашения аналогичные договору с республикой, то льготу смогут получить, например, «Яндекс», «О'кей», «Евраз» и группа Х5 (сеть «Пятерочка»), отмечают эксперты.
Публичная масса
Минфин анонсировал новое соглашение об избежании двойного налогообложения с Кипром 10 августа. Его одобрению обеими странами предшествовали сложные переговоры: за неделю до этого министерство сообщило о планах разорвать действующие договоренности, поскольку республика отвергла российское предложение. В результате компромисс всё же был достигнут. Подробности нового СИДН Минфин раскрыл лишь в общих чертах: ставка налога у источника с 2021 года повышается до 15%, однако определенные послабления остаются для банковских и облигационных займов, а также прямых инвестиций.
«Известия» изучили детали новой версии договора с Кипром. По соглашению, претендовать на льготы смогут плательщики, соответствующие следующим условиям:
- Резидент Кипра по крайней мере один год владеет не менее 15% в российском предприятии, и при этом является публичной компанией, чьи акции котируются на бирже, причем 15% из них находятся в свободном обращении. В этом случае акционер бизнеса в РФ заплатит в бюджет не более 5% как по дивидендам, так и по процентам по долгу.
- Получателями денег являются правительства, центральные банки, страховые учреждения или пенсионные фонды. Для них ставка на дивиденды устанавливается на уровне не выше 5%. Налог на проценты по займам платится только в той стране, куда переводятся средства, то есть, если деньги перечисляются из РФ на Кипр, российский бюджет ничего не получит.
- Если проценты по займам выплачиваются банкам или по корпоративным или государственным облигациям (при условии, что бумаги котируются на бирже) налог перечисляется исключительно в той юрисдикции, где зарегистрирован получатель финансовых потоков.
«Известия» направили запрос в Минфин.
25 марта Владимир Путин в обращении к гражданам анонсировал повышение ставки налога на вывод дивидендов за рубеж до 15%. Формально она и сейчас установлена на этом уровне. Однако благодаря соглашениям об избежании двойного налогообложения (заключены РФ примерно со 100 странами) бизнес может оптимизировать уровень платежей до 5%, а в ряде случаев и до 0%.
В 2018 году в республику было выведено более 1,4 трлн рублей, а в 2019-м — более 1,9 трлн — такие оценки ранее приводил Минфин.
Кто в плюсе
Наиболее интересная деталь в новом СИДН — послабления по налогам для публичных компаний, отметил партнер PwC Михаил Филинов. На льготу смогут претендовать организации, которые вышли на биржу через кипрское юрлицо: иными словами, республика должна быть страной эмитента акций, пояснил он. В число таких организаций среди бизнеса с российскими корнями входят QIWI, крупнейший оператор портовых контейнерных терминалов «Глобал портс», логистическая группа «Глобал транс» (в России действует под брендом «Новая перевозочная компания»), Тинькофф, «Русагро», производитель нефтегазового оборудования группа ГМС, застройщики AFI Development и MirLand, следует из обзора PwC IPO российских компаний за 2005–2014 годы.
С тех пор, впрочем, немного организаций из РФ выходили на биржу. Через Кипр — только HeadHunter на американскую NASDAQ в 2019 году.
«Известия» обратились в эти организации с просьбой прокомментировать, насколько существенны для их бизнеса предусмотренные льготы.
Кто из них сможет реально получить льготу — сказать невозможно, по крайней мере до тех пор, пока Минфин не разъяснит отдельные термины нового СИДН: например, будет ли листинг на любой бирже мира достаточным условием для признания компании публичной или что будет считаться акциями в свободном обращении, рассуждает Михаил Филинов.
Группы, которые вышли на биржу через размещение акций кипрских компаний, имеют шансы получить льготную ставку по дивидендам — добавил директор департамента налогового и юридического консультирования КПМГ в России и СНГ Александр Токарев. Дополнительное преимущество в том, что деньги, распределяемые организациями из республики своим акционерам, налогом не облагаются, напомнил специалист.
Если же получатель дивидендов и процентов — не публичная кипрская компания, то налог с этих потоков платится по полной ставке, отметил управляющий партнер «Борениус Россия» Андрей Гусев.
По открытым данным, резиденты республики, зарегистрированные в закрытой форме, выступают акционерами таких групп как, например, «Северсталь», «Норникель», СУЭК, Магнитогорский металлургический комбинат (ММК), «Металлоинвест», «Евраз», «Новатэк», Новолипецкий металлургический комбинат (НЛМК), Уральская горно-металлургическая компания (УГМК) и многих других.
Пенсионные фонды и страховые организации, по всей видимости, не относятся к категории компаний, которые при ведении дел с российским бизнесом пользуются Кипром для оптимизации, отметил Александр Токарев.
Действительно, перечень институциональных кипрских инвесторов в российскую экономику в настоящее время не столь широк, согласилась партнер EY Марина Белякова. А вот льготы публичным компаниям и по котирующимся российским облигациям — однозначно заинтересуют бизнес, полагает она. Однако надо понимать: если обнаружится, что условия для получения послаблений сформированы «искусственно» — например, держателями котирующийся акций выступают фактически связанные стороны — право на пониженную ставку с высокой долей вероятности будет оспорено, резюмировала Марина Белякова.
Соглашение с Кипром должно стать типовым в череде переподписаний договоров с другими популярными у российского бизнеса юрисдикциями. В данный момент переговоры ведутся также с Люксембургом, Мальтой и Нидерландами. Как сообщал ранее Минфин, им предложены те же условия, что и Кипру. Если СИДН с этими странами будут заключены по таким же принципам, то на льготу смогут претендовать такие компании, как, например, «Яндекс», группа Х5 ( обе группы зарегистрированы в Нидерландах, сеть гипермаркетов «О'кей», «Евраз» (прописаны в Люксембурге).
Исключения в СИДН сделаны не столько ради того сравнительно узкого перечня российских компаний, которые уже в ближайшем будущем смогут претендовать на льготы, полагает Андрей Гусев. Скорее всего, они направлены на слом подхода к ведению бизнеса в РФ: даже если инвестор действует из-за рубежа — он является публичной организацией с открытой отчетностью и другими акционерами, пояснил специалист. Это намного более прозрачная и безопасная форма в нынешних условиях.
