Эксперты рассказали, как инвестировать при высокой ставке
Эксперты «СберИнвестиций» 17 октября рассказали «Известиям», какие инструменты могут принести инвесторам доход на фоне высокой ставки.
Первый инструмент — вклады и депозиты.
«Это самый консервативный вариант инвестиций при любом сценарии в экономике. Открыть вклад можно в своем зарплатном банке и получать проценты каждый месяц на карту. Ставки по вкладам и депозитам чаще всего фиксированные. Они зависят от условий банка и уровня ключевой ставки. Поэтому, когда она растет, проценты по вкладам тоже увеличиваются. Инвесторы могут открыть депозит и зафиксировать доходность на уровне процента ЦБ или даже выше. Например, сейчас при уровне ставки 19% можно найти вклады с доходностью 19–21% годовых, в зависимости от срока, банка и условий депозита», — сказали эксперты.
Второй инструмент — облигации с плавающим купоном.
Это долговые бумаги, которые очень похожи на привычные облигации. Но размер купонов по ним не зафиксирован заранее, а меняется вслед за выбранным показателем. Например, купоны такой облигации могут быть привязаны к уровню ключевой ставки или ставке межбанковских кредитов RUONIA. Растут они — увеличивается и купон. При этом номинал остается неизменным, рассказали в «СберИнвестициях».
Облигации с плавающим купоном называют флоатерами. Они бывают государственные (ОФЗ-ПК) и корпоративные — их выпускают частные компании, добавили специалисты.
Третий инструмент — фонды денежного рынка.
«Если говорить упрощенно, то деньги из фонда используются для кредитования крупных финансовых компаний, например банков, на короткий срок (один день или одна неделя) под залог ценных бумаг. Доходность таких фондов находится на уровне ключевой ставки. Так как сделки по кредитованию на денежном рынке краткосрочные, то доход в фонд начисляется ежедневно. Рассчитать ее можно по формуле «ключевая ставка / 365». Таким образом, помимо доходности, главное преимущество таких фондов состоит в гибкости — деньги можно забрать в любой момент без потери накопленного дохода», — сказали эксперты.
Четвертый инструмент — акции компаний финансового сектора.
По словам специалистов, несмотря на то, что акции дешевеют в период высокой ставки, есть компании, которые выигрывают на этом фоне. А значит, что в долгосрочной и среднесрочной перспективе их бумаги могут вырасти.
«Самый яркий пример — финансовый сектор. Коммерческие банки, кредитные организации и даже биржи могут получать прибыль больше, когда растет ставка. Всё потому, что займы для потребителей становятся дороже. Чем больше процент, тем больше прибыль банка. А еще в такие периоды они могут привлекать больше вкладчиков. А такой рост операционных результатов тоже положительно влияет на котировки бумаг», — сказали они.
Вложения в акции традиционно считаются более агрессивными. Чем их больше в портфеле, тем выше риск, указали собеседники издания.
Информация в материале не является инвестиционной рекомендацией.
14 октября директор управления продаж и клиентского обслуживания инвестиционной компании Fontvielle Руслан Спинка рассказал «Известиям» об особенностях инвестиций в золото.
Говоря про инвестиции в золото как в класс активов, эксперт отметил, что оно очень инертно, то есть цена на него может не меняться годами, а потом существенно вырасти. И наоборот.
